В 1928 году была организована комплексная экспедиция под руководством геологов Ю.А. Билибина и В.А. Цареградского, положившая начало детальному исследованию и горнопромышленному освоению Дальнего Севера. Первые итоги работы этой экспедиции были настолько обнадёживающими, что появилась необходимость в организации нескольких экспедиций для исследования новых районов Колымы.

Такая организация была создана в ноябре 1931 г. постановлением Совета труда и обороны № 516 организован Трест по промышленному и дорожному строительству в районе Верхней Колымы — «Дальстрой» (сокращённо — ДС). Территория деятельности ДС составила более 400 км. Первым директором был назначен Э.П. Берзин.

С этого момента берут начало не только легендарные страницы истории промышленного освоения Колымы, но и горькие, трагические, связанные с периодом сталинских массовых репрессий. Дело в том, что с самого начала руководством страны было решено, что основной рабочей силой треста «Дальстрой», помимо добровольцев, будут заключённые. Необходимый резерв их
уже имелся в созданных по всей стране лагерях. Его давала политика перевоспитания трудом различных классово чуждых элементов, уголовников, «бытовиков», широкомасштабные репрессии против «раскулаченных» крестьян, буржуазных специалистов. Да и к тому же тезис И.В. Сталина на Пленуме ЦК ВКП (б) 9 июля 1928 г. о неизбежности обострения классовой борьбы стал обоснованием для развернувшихся репрессий.