В даосизме существуют представления о возможности достижения не просто духовного, но и телесного бессмертия. Люди, достигшие единения с дао становили сянь, или бессмертными. Существовали разные способы достижения бессмертия, известные как внешняя и внутренняя алхимия. Внешняя алхимия предполагала создание особых снадобий, состоявших из минералов и металлов (золота, серебра, сульфида ртути). Постепенно внешнюю алхимию вытеснила внутренняя, строящаяся на особого типа физических и дыхательных упражнений.
В народной религиозной традиции особую популярности обрела группа из восьми бессмертных (八仙). Каждый из восьми легендарных даосских бессмертных, обладая уникальным набором сверхъестественных способностей, воплощает различные стороны жизни, являясь покровителем людей, принадлежащих к различным социальным группам. Говорят, что они живут на горе Пэнлай, находящейся посреди океана.